Carteira Valor: quais ações são as mais indicadas para comprar em julho? | Carteira Valor

Assim como em junho, O Petrobrás continua na liderança, desta vez com sete nomeações. Outras empresas de commodities que permanecem na seleção são a mineradora OKindicado por três corretoresa companhia petrolífera Petróleo 3R e a geladeira JBSdestacado por duas casas cada. Além deles, O Cosanconglomerado que atua nas áreas de açúcar, etanol e também tem braços nos segmentos de logística e lubrificantes, continuou na lista com três nomeações.

E o segmento de commodities não parou por aí. Entre os três novos na seleção de julho, duas também são do mesmo setor: a produtora de papel e celulose Klabin e a geladeira Marfrigambos com duas indicações.

As empresas que exportam matérias-primas muitas vezes trazem uma função defensiva às carteiras dos investidores. Isso porque estão expostos a diferentes mercados e, portanto, ajudam a mitigar riscos relacionados ao cenário local e até choques específicos, como possíveis mudanças de gestão. Com a alta do dólar, muitas dessas empresas poderão ver um aumento significativo em seu faturamento, já que parte de suas vendas são realizadas no exterior. Portanto, esse movimento pode impactar positivamente em seus balanços e, consequentemente, refletir em suas ações.

Além dos exportadores de commodities, o sector financeiro também continuou a estar representado na lista em julho, e com as mesmas indicações do mês anterior. As ações de Itaú Unibanco permaneceu na lista, desta vez apontado por cinco casasbem como os papéis BB Segurançaque têm três nomeações. Por fim, quem completa a lista é a locadora de veículos Localizarque entrou na seleção indicada por duas casas.

Carteira Valor x Ibovespa

A Carteira Valor subiu 2,55% em junhocontra alta de 1,48% do Ibovespa. No ano até junho, a seleção acumulou queda de 12,59% contra queda de 7,66% no principal índice da bolsa. Nos 12 meses até junho, a Carteira acumulou queda de 1,82% contra alta de 4,93% do Ibovespa.

A seleção de Carteira de valor ocorre por meio das dez ações mais recomendadas pelas corretoras participantes. São sugeridos cinco títulos por instituição, de um total de 15, para formar o ranking dos ativos mais adequados para o mês.

Em caso de empate, prevalecem as ações com maior volume financeiro médio em bolsa nos últimos 90 dias úteis encerrados no final de cada mês. A rentabilidade é calculada mensalmente com base na variação média simples dos títulos. Vale ressaltar que as indicações não consideram pesos diferenciados entre os ativos.

As corretoras que compõem a Carteira Valor são: Ativa, Ágora, BB Investimentos, CM Capital, Genial, Guide, MyCap, Nova Futura, Órama, Pagbank, Planner, Safra, Santander, Terra Investimentos e XP Investimentos.

Por meio do Portfólio Valor, o leitor pode comparar o comportamento das corretoras participantes em diferentes períodos, comparar os resultados da carteira e do Ibovespa em tempo real, além de filtrar e classificar as instituições financeiras por desempenho.

Veja cada uma das recomendações abaixo

Para os analistas da Ágora, o anúncio da mudança de comando da empresa, feito em maio, levantou dúvidas quanto às diretrizes estratégicas da empresa, especialmente relacionadas aos temas mais sensíveis, como dividendos e política de preços de combustíveis. Porém, segundo a corretora, “A nova presidente da empresa, Magda Chambriard, indicou que não haverá alterações na política de distribuição de dividendos e reforçou que seguirá o plano estratégico divulgado no final do ano passado – portanto, sem alterações relevantes à estratégia já conhecida pelo mercado”, o que trouxe algum alívio.

“Embora permaneçam algumas dúvidas, não mudamos nossa visão de que as ações da Petrobras permanecem descontadas e, em igualdade de condições, devem proporcionar uma remuneração atrativa aos acionistas por meio da distribuição de elevados dividendos. Do ponto de vista dos resultados, os números financeiros da empresa foram inferiores ao esperado no primeiro trimestre, mas acreditamos que a dinâmica será saudável nos próximos trimestres, à medida que a empresa retoma a produção após paradas de manutenção e os preços do petróleo continuam a subir. níveis elevados”, afirma a corretora.

Segundo Ricardo Peretti, estrategista individual do Santander, O Itaú deverá acelerar mais uma vez a concessão de empréstimos em segmentos específicos, principalmente agora que estabilizou os índices de inadimplência em sua carteira de crédito, o que deverá ajudar nas receitas do banco e, consequentemente, se refletir em suas ações.

“Como a maior parte do processo de redução de risco do Itaú deverá ser concluída no quarto trimestre de 2023, acreditamos que essa mudança se tornará aparente em 2024. Prevemos que os empréstimos aumentarão mais do que a projeção da Febraban para 2024 e que a margem financeira aumentará crescer dois dígitos, impulsionado pela melhoria dos spreads”, afirma o especialista.

Peretti destaca ainda que o Itaú é o maior banco nacional e que sua presença não se limita apenas ao território nacional, mas também a outros 18 países. “Sua estratégia física mais digital, que busca integrar agências físicas e empreendimentos digitais, é um diferencial entre os grandes bancos brasileiros”, afirma.

Regis Chinchila, analista da Terra Investimentos, destaca que a empresa é “uma das principais mineradoras do mundo, focada na produção de minério de ferro”. Para ele, as perspectivas para o setor continuam voláteis, principalmente no mercado chinês. Isto porque ao mesmo tempo que existem políticas de estímulo à economia, existem incertezas geopolíticas, como a crise do setor imobiliário e as tensões em Taiwan. Ainda assim, o analista acredita que haverá uma recuperação da procura, sobretudo devido aos conflitos geopolíticos na Europa, o que representa uma oportunidade para a empresa.

“O retorno esperado aos níveis históricos de procura de aço e a possibilidade de aumento da procura de metais devido a conflitos como a guerra entre a Rússia e a Ucrânia representam oportunidades de longo prazo. Apesar das revisões de produção, a Vale continua apresentando sólidos resultados operacionais, consolidando sua posição como uma opção atraente para investidores interessados ​​no setor de mineração”, afirma o analista.

Segundo a equipe de análise do MyCap, a Cosan é uma oportunidade de investimento em uma holding que atua em diversos setores, como energia e logística. Os analistas também destacam a matriz energética diversificada da empresa, que mitiga seus riscos, e apontam como ponto positivo as renovações de contratos de longo prazo pelas empresas sob o guarda-chuva da holding.

“Destacamos as renovações de contratos de longo prazo e as principais empresas de propriedade da empresa, como Rumo, Compass, Moove e Raízen – maior empresa de bioenergia da América Latina”, afirmam os analistas em nota.

Os analistas destacam a diversidade de negócios aos quais a empresa está exposta e também o potencial de valorização que a empresa tem ao investir em negócios relacionados à economia verde. Recentemente, o governo anunciou um novo plano de incentivo denominado “Nova Indústria Brasil”, que visa destinar, até 2026, R$ 300 bilhões para promover o desenvolvimento do setor industrial. O programa tende a beneficiar empresas focadas em outras fontes de energia, especialmente os biocombustíveis.

“Acreditamos também que a empresa se beneficiará com investimentos em transporte ferroviário, além de estar exposta ao crescimento econômico e à energia verde, proporcionando retornos substanciais”, afirma a corretora.

Os analistas da Ágora destacaram que A BB Seguridade registrou lucro líquido de R$ 1,84 bilhão no primeiro trimestre. Segundo a corretora, “as ações da BB Seguridade continuam oferecendo um rendimento de dividendos atrativo, em torno de 10% no ano”. Dizem que a empresa anunciou recentemente que distribuirá R$ 2,7 bilhões em dividendos relativos ao lucro líquido do primeiro semestre de 2024. “Esse cenário pode ser considerado um ‘almofada de segurança’, principalmente num contexto de aversão ao risco”, afirma a corretora.

Fernando Siqueira, analista da Guide, destaca que a Klabin é “atualmente a maior produtora, exportadora e recicladora de papéis para embalagens do Brasil e uma das maiores produtoras integradas de papel da América Latina com base em sua capacidade de produção de 2,1 milhões de toneladas de embalagens e embalagens”. papel”.

O especialista destaca ainda a versatilidade da empresa na produção e também a sua diversificação no mercado internacional.

“A produção é composta por diversos tipos de papéis, embalagens e celulose em 23 fábricas no Brasil e uma na Argentina, abastecendo o mercado nacional e internacional. A Klabin é a única empresa do mercado brasileiro a oferecer soluções em celulose de fibra curta e fibra longa e fluff celulose e líder nos mercados de embalagens de papelão ondulado e sacos industriais”, afirma o analista.

A Marfrig reportou saldo positivo no primeiro trimestre deste ano, quando conseguiu reverter o prejuízo registrado no mesmo período de 2023. O lucro líquido da empresa foi de R$ 62,6 milhões e foi suficiente para que as ações da empresa registrassem alta de 19,37%. em maio, quando foi divulgado o resultado e alta de 9,57% em junho.

No primeiro semestre, inclusive, As ações da Marfrig ocuparam o quarto lugar nas 10 maiores altas do Ibovespa, com alta de 27,42%.

A empresa também tem parte relevante do seu faturamento no exterior, o que a torna ainda mais atrativa neste momento de alta do dólar.

Segundo Regis Chinchila, analista da Terra Investimentos, Este pode ser um bom momento para comprar ações da Localiza devido à desvalorização das ações em 2024, que aconteceu enquanto os preços dos carros novos e usados ​​davam sinais de estabilização.

“A empresa se beneficia de melhores condições de aquisição de veículos e de um mix de culturas mais favorável para a frota. O rejuvenescimento da frota deverá continuar a melhorar a eficiência de custos. Além disso, a perspectiva de expansão no México representa uma nova avenida de crescimento”, afirma o analista.

Segundo Chinchila, o cenário de “concorrência mais disciplinada” e “resiliência da procura” também são factores positivos.

Segundo analistas da Órama Uma das principais vantagens da JBS é a versatilidade, pois a empresa atua no processamento de carnes bovinas, suínas, ovinas e de frango e também na produção de alimentos de conveniência e valor agregado e couros, produtos de higiene e limpeza, colágeno, metal para embalagens, biodiesel. Outro ponto positivo, segundo a corretora, é a presença da empresa em diversas partes do mundo. Atualmente, são mais de 400 unidades espalhadas pelo mundo, sendo mais de 230 diretamente relacionadas à produção de carnes e produtos de maior valor agregado e conveniência.

Os analistas afirmam ainda que “esta variedade de produtos e a presença em 15 países, nos cinco continentes (incluindo plataformas de produção e escritórios) que servem cerca de 275 mil clientes em mais de 190 nações em todo o mundo” é uma vantagem para a empresa. empresa, o que pode mitigar seus riscos e potencializar seus ganhos.

Analistas da MyCap destacam que a 3R Petroleum é uma empresa “que investe em empresas dedicadas à exploração, produção e comercialização de petróleo, seus derivados e gás natural, focando sua atuação na revitalização de campos maduros”. Para eles, esta estratégia visa aumentar a produção, especialmente de petróleo e gás natural, em locais como terra, águas rasas e águas profundas (offshore).

“Suas subsidiárias atuam nos estados da Bahia, Rio Grande do Norte e Ceará, com capitalização visando impulsionar a produção, melhorar a produtividade e reduzir custos de extração. Consideramos esta empresa uma opção positiva pela exposição sectorial e pelo potencial de sinergias e manutenção de preços favoráveis, especialmente considerando a possibilidade de sinergias devido a fusões com outras petrolíferas”.

No final de maio, 3R Petroleum e Enauta assinaram acordo definitivo para a fusão entre as empresas.